เตรียมตัวอย่างไร เมื่อวิกฤตรอบด้าน กำลังพโลกเข้าสู่ Recession

อุตสาหกรรมตัวตึง ผู้ชนะในสภาวะ Recession
เตรียมตัวอย่างไร เมื่อวิกฤตรอบด้านกำลังพาโลกเข้าสู่ Recession
ผลสำรวจนักเศรษฐศาสตร์ชี้ เศรษฐกิจสหรัฐฯ​ มีโอกาสถดถอยสูงถึง 70% ในปี 2023 เศรษฐกิจโลก-ไทยปี 2023 ปีแห่งความไม่แน่นอน

พาดหัวเหล่านี้ คือพาดหัวข่าว ที่สร้างความหวาดกลัวในใจเหล่านักลงทุนเป็นอย่างมาก แต่อย่างไรก็ตาม ประวัติศาสตร์การลงทุน ก็มักจะบอกใบ้ถึง ผู้ซึ่งชนะยามเกิด Recession ยามเศรษฐกิจถดถอย

อะไรอุตสาหกรรมแบบไหนกันในยามที่ ผู้คนก็มักจะประหยัดไม่ใช่จ่ายเงิน แต่

• มีอำนาจการต่อรองราคากับผู้ซื้อได้ 
• เป็นสินค้าจำเป็นจะต้องซื้อ ไม่ซื้อไม่ได้
• และมีราคาหุ้นที่ไม่แพง  มีความเป็นหุ้นคุณค่า นักลงทุนไม่ได้ให้ความหวังในอนาคตมาก
  

 ทั้ง 3 อุตสาหกรรมนั้นคือ

•  อุตสาหกรรม การแพทย์ ( Healthcare)
• อุตสาหกรรม สินค้าอุปโภคบริโภคจำเป็น ( Consumer Staples)
• อุตสาหกรรม สาธารณูปโภค (Utilities)

เราลองมาดูข้อมูลและงานวิจัยย้อนหลังกัน
S&P 500 Sector Performance 2007 -2022

• COND ย่อมาจาก  S&P 500 Consumer Discretionary Index
• CONS ย่อมาจาก  S&P 500 Consumer Staples Index         
• ENRS ย่อมาจาก   S&P 500 Energy Index   
• FINL ย่อมาจาก    S&P 500 Financials Index           
• HLTH ย่อมาจาก   S&P 500 Health Care Index       
• INDU ย่อมาจาก S&P 500 Industrials Index
• INFT ย่อมาจาก    S&P 500 Information Technology Index
• MATR ย่อมาจาก  S&P 500 Materials Index           
• REAL ย่อมาจาก   S&P 500 Real Estate Index         
• TELS ย่อมาจาก    S&P 500 Communication Services Index
• UTIL ย่อมาจาก    S&P 500 Utilities Index
• S&P ย่อมาจาก S&P 500 Index

• อุตสาหกรรม การแพทย์ ( Healthcare)
  
• อุตสาหกรรม สินค้าอุปโภคบริโภคจำเป็น ( Consumer Staples)
• อุตสาหกรรม สาธารณูปโภค (utilities)

รวมทั้งปี 2022 ปีนี้ก็ใช่เช่นเดียวกัน

แต่ใน 3 อุตสาหกรรมใครจะมีผลงานดีกว่ากันตอนเกิด Recession?

จากบทวิจัยเรื่อง “Sector Business Cycle Analysis” ของ SPDR Americas Research จากตารางข้างบน

นักลงทุนอ่านง่าย ๆ แบบนี้ ซ้ายสุดเป็น ระยะของ Business Cycle  และด้านบนเป็นรายอุตสาหกรรม

ถ้าอุตสาหกรรมไหนดี ต่อระยะของ Business Cycle  ก็จะเป็นบวกมากยิ่งดี ช่องจะเป็น สีเขียว 

ถ้าแย่ ก็จะเป็นลบมากยิ่งแย่ช่องจะเป็น สีแดง

เราสามารถสรุปได้ว่า ช่อง Recession บวกมากที่สุด คือ อุตสาหกรรม สินค้าอุปโภคบริโภคจำเป็น ( Consumer Staples) 

รองลงมาจาก อุตสาหกรรม สาธารณูปโภค (utilities) และ อุตสาหกรรม การแพทย์ ( Healthcare) ตามลำดับ

ถ้าท่านอยากจะจัดพอร์ตการลงทุนในอยู่รอดในสภาวะ Recession ท่านต้องการเพิ่มสัดส่วนของกองทุนของ 3 อุตสาหกรรมนี้ไว้ เป็นในส่วนเสริม (satellite) ส่วนหลัก (Core Port) ยังคงเหมือนเดิม

จะเห็นได้ว่าผู้อยู่รอดได้ในการลงทุนระยะยาว นอกจากความอดทนในการลงทุนสูงแล้ว ยังจะต้องรู้จักปรับเปลี่ยนพอร์ตลงทุนในเข้ากับสภาวะของการลงทุนด้วย

คุณละ พร้อมปรับตัวหรือยัง ?

บทความโดย

สมพจน์ พัดสุวรรณ AFPT / IP 
BMK Wealth Management "เคียงข้างทุกความมั่งคั่งอย่างยั่งยืน"